Подробное руководство
Подробнее — в нашем Investing Guide.
Как это работает
Калькулятор размера позиции преобразует фиксированный долларовый риск в точный размер сделки — шаг, который отделяет систематическую торговлю от азартных игр с дополнительными шагами. Логика состоит из четырех строк. Определите максимальную сумму, которую вы потеряете, если идея провалится: счет умножить на ваш процент риска, скажем, 1% от $25,000, или $250. Измерьте расстояние от входа до стопа, скажем, $180 вниз до $171, девять долларов неблагоприятного пространства. Разделите бюджет риска на это расстояние: $250 делить на $9 — это 27.8 единиц. Этот коэффициент и есть позиция — размер, чтобы стоп-аут потерял точно запланированную сумму, не больше. Обратите внимание, что это переворачивает ситуацию. Любители сначала выбирают размер и надеются; профессионалы сначала выбирают убыток и позволяют размеру следовать, что объясняет, почему более широкий стоп приводит к меньшей позиции при том же риске.Формула
units = (account x risk%) / (entry - stop) | R:R = (target - entry) / (entry - stop)
Советы
- Сначала исправьте долю риска — обычно около 1% — и позвольте размеру позиции подстраиваться под расстояние до стопа.
- Установите стоп на уровне, который опровергает идею, затем определите размер от него; никогда не расширяйте стоп, чтобы соответствовать предпочтительному размеру.
- Соотношение вознаграждения к риску около или выше 2 позволяет даже при выигрышной ставке ниже 50% все равно положительно накапливаться.
- Коррелированные открытые позиции действуют как одна большая сделка — ограничьте совокупный риск, а не только риск одной сделки.
- Проверяйте размер каждый раз, когда волатильность меняется: одно и то же расстояние в долларах — это разный риск на спокойном или бурном рынке.
Частые вопросы
Как рассчитать размер позиции?
Умножьте размер счета на процент риска для долларового бюджета, разделите на расстояние между входом и стоп-лоссом и купите столько единиц. При $25,000, 1% риска, входе в $180 и стопе в $171: $250 / $9 = около 27.8 акций, позиция в $5,000 с риском ровно $250.
Что такое правило 1% в торговле?
Не рискуйте более 1% счета на любую отдельную идею, что означает, что убыток на стопе — а не задействованный капитал — остается около одного процента. Сила правила заключается в выживании: длинная серия убытков уменьшает счет на однозначные проценты, сохраняя суждение и капитал нетронутыми.
Почему размер позиции зависит от расстояния до стоп-лосса?
Потому что риск равен размеру, умноженному на расстояние до стопа. Зафиксируйте риск, и два параметра становятся обратно пропорциональными: жесткий стоп в $2 поддерживает в пять раз большую позицию, чем свободный стоп в $10 при том же бюджете. Выбор размера независимо от стопа — это то, как счета тихо ставят множества от того, что они намеревались.
Какое хорошее соотношение риск-вознаграждение?
Обычно не менее 2:1 — потенциальная прибыль вдвое больше запланированного убытка — хотя правильная планка зависит от коэффициента выигрыша. При 2:1, выигрывая едва треть времени, вы выходите в ноль. Ниже 1:1 вам нужно быть правым гораздо чаще, чем ошибаться, что немногие процессы могут поддерживать.
Стоит ли рисковать фиксированным процентом за сделку?
Фиксированное дробное размерение уменьшает ставки после убытков и увеличивает их после выигрышей, создавая плавные кривые капитала и делая разорение математически удаленным при разумных дробях. Его стоимость — медленное восстановление после глубоких ям. Какую бы долю вы ни выбрали, ее последовательное применение имеет большее значение, чем точное число.